管理学和金融学篇1
（东北财经大学会计学院；中国内部控制研究中心，辽宁大连116025）
摘要：财经院校管理类专业基础课由于是不同教学单位开设的，容易产生授课内容重复的问题.本文以《金融学》和《财务管理》课程为例，在阐述两门课程整合的必要性的基础上，分析整合方案应考虑的因素，并根据专业基础课设置原则，给出了三个解决方案，并基于知识完整性，针对每一种方案给出了具体的应对措施.
关键词：专业基础课；金融学；财务管理；整合
中图分类号：G642文献标识码：a文章编号：1673-260X（2015）04-0254-03
基金项目：本项目为东北财经大学校级教改课题《管理类专业基础课授课内容重复的整合研究》的研究成果
近几年，教育部不断地对高等学校教学计划改革提出政策性规定，比如，学分不断降低，这样的改革对于学生来说有利有弊，好处是学生可以有更多的时间和精力去拓展授课以外的能力和素质的提升，有利于培养综合性人才；弊端是对于没有学习规划的学生来说可能造成知识摄取不足，限制了知识面的扩展.为了弥补这样的弊端，高等院校应该合理设计专业基础课，尽量在有限学分的前提下，给学生充分补给基础知识，为其专业课学习打下坚实的基础.然而，很多财经院校设置专业基础课时常常会有授课内容重复的现象，如果重复的课程不是来源于同一个教学单位，那么授课老师之间就可能缺乏对于授课内容的沟通，可能会导致重复或衔接问题.本文以财经院校管理类专业专业基础课《金融学》和《财务管理》课程为例，分析两门课程授课内容重复的整合问题.
1《财务管理》和《金融学》两门课程整合的必要性
《财务管理》和《金融学》是分别隶属于管理类和经济类的两门课程，但其授课内容却有很大的重复性，以我校会计学系列教材《财务管理》（刘淑莲主编）和金融学系列教材《金融学教程》（苏平贵主编）为例，《财务管理》教材共14章，《金融学教程》教材也共14章，从其目录标题看，共有9章是完全重复，其余的章节有部分重复，也就是说，两门课程至少有70%以上的内容是重复的.目前，我校管理类专业同时开设了这两门专业基础课，根据2010级的教学计划，我校共有17个管理类专业同时在大学二年级开设了财务管理和金融学课程，其中，劳动保障、行政管理、公共事业管理专业的财务管理是方案内学科基础选修课，金融学是学科基础必修课；管理科学和工程管理专业的金融学是选修课，财务管理是学科基础必修课；其余的12个专业（电子商务、旅游、资产评估、日会、注会、会计学、加会、财务管理、物流管理、人力资源、市场营销、工商管理）的财务管理和金融学都是学科基础必修课.这意味着我校有12个管理类专业的学生因为教学计划安排而导致财务管理和金融学的重复学习.只有5个专业的学生可以通过选课来避免财务管理和金融学的重复学习，然而这些学生极有可能因为不了解课程的内容而同时对两门课进行了选修.由此可见，我校目前管理类专业同时开设财务管理和金融学势必造成授课内容重复，浪费了教学资源，同时也降低学生学习的积极性，影响教学质量.
管理类专业同时开设《财务管理》和《金融学》课程造成重复授课不光是我校的问题，外校同样存在这样的情况.以山西财经大学为例，工商管理专业、物流管理专业、市场营销专业、管理科学专业、工程管理专业、项目管理专业等管理类专业都同时开设了《财务管理》和《金融学》课程.
管理类专业学生开设《财务管理》和《金融学》课程的目的是为了让学生掌握一定的理财知识和了解金融市场环境知识，以培养适应经济型社会需求的管理类人才.《财务管理》以讲授公司理财知识为主，简单介绍了金融市场环境知识.《金融学》对金融市场环境做了比较详细的介绍，同时也大量介绍了理财知识.这就使得两门课程产生了大量的授课内容重复.根据学分制的教学制度，在总学分一定的情况下，如何取舍这两门课程，或者如何很好地整合这两门课程，思考这两个问题，有利于重新修订或调整管理类专业学生的教学计划，提高教学质量，优化教学资源配置.
2设计管理类专业《财务管理》和《金融学》课程整合方案应考虑的因素
2.1体现课程基础性的特征
专业基础课是为学生学习专业课奠定必要基础的课程，是学生掌握专业知识技能必修的重要课程.不同的专业有各自的一门或多门专业基础课，同一门课程也可能成为多门专业课的专业基础课.作为财经院校的管理类专业学生，了解理财知识和金融市场的知识是很有必要的，因为所有管理活动都是为了提高价值，而在现今的商品经济社会里，金融市场是与个人生活和企业经营不可脱离的平台.但管理类专业的学生将来的主要就业岗位又不专门是公司财务和股票投资，因此，对于管理类专业的学生开设的专业基础课应该包含理财和金融市场的基础知识.
2.2扩展知识面
比较宽厚的专业基础，有利于学生的专业学习和毕业后适应社会发展与科学技术发展的需要.专业基础课的设置除了要突出财经院校的特征之外，还要能够扩展学生的知识面.除了介绍理财知识和金融市场的基础知识外，还可以介绍一些与企业经营和个人生活息息相关的财经类知识，比如货币的供需与定价、风险管理等基础知识，以扩展学生的知识面，提高学生的综合素质.
2.3教学资源分配
学校在设置课程时往往会考虑到教学资源分配问题，这不仅关系到教师资源的合理分配，也关系到学生知识体系的完整性问题.《财务管理》通常是财务系（或者会计系）开设的课程，《金融学》是金融系开设的课程，在设计管理类专业开设的《财务管理》和《金融学》课程整合方案时，要注意这样的问题：如果保留《财务管理》，金融系需要开设什么样的课程能够给学生介绍金融方面的知识；如果保留《金融学》，财务系需要开设什么样的课程能够给学生介绍财务方面的知识；如果这两门课程都删除，那么哪门课程能够补充理财和金融市场知识，这个教学任务应该由哪个系来承担.
3管理类专业《财务管理》和《金融学》课程整合的方案设计
针对上述问题，财经类院校管理类专业本科教育的专业基础课应该凸显财经特征，因此，关于《财务管理》和《金融学》两门课程的设置有三种可能：一是保留《财务管理》课程，舍掉《金融学》；二是保留《金融学》，舍掉《财务管理》；三是同时保留《财务管理》和《金融学》，并协调两门课程的授课内容，凸显两门课程各自的特点.
3.1保留《财务管理》，舍掉《金融学》
表1列示了中国校友会网最新编制完成的《2014中国大学评价研究报告》中除东北财经大学外，排名前5名财经类院校的管理类专业基础课的设置情况，由于各个学校教学计划设计不同，所以有的学校也叫“学科公共课”.从表1可以看出，基于财经类院校的特点，各财经类院校管理类专业的课程设置中都有“财务管理”课程，主要是因为管理类专业的学生主要是学习企业中某一方面的管理技能，而财务管理是企业基于价值管理中不可缺少的重要管理内容之一，因此，为了扩展学生的知识面，《财务管理》课程成了各财经院校管理类专业必开的课程.
如果保留《财务管理》课程，基于知识完整性，替代《金融学》可以开设的金融类课程应具备以下特点：（1）详细介绍金融市场和金融工具类型；（2）介绍金融市场参与要素；（3）介绍金融市场工具的流通和定价机制.基于上述考虑，可以选择的课程有：货币银行学、金融市场学等.
3.2保留《金融学》，舍弃《财务管理》
如保留《金融学》课程，基于知识的完整性，替代《财务管理》可以开设的包含理财知识的财务类课程很难在同一门课程中找到，往往会在《管理会计》和《财务分析》中涉及到部分理财知识，由于学分的限制和基础性要求，这两门课都是专业必修课，不适合作为专业基础课开设.那么替代《财务管理》的课程就需要在别的教学单位寻找，比如：投资学等.
3.3同时保留《财务管理》和《金融学》并予以协调
如果同时保留《财务管理》和《金融学》这两门课程，就需要将教学内容进行整合，教师需要对教学内容进行协调，避免出现重复的授课内容.本文认为，基于专业基础课54学分的要求，《财务管理》和《金融学》的教学大纲至少要包括表2的内容.基于两门课程内容的整合，需要针对管理类专业编写配套教材，这样才能够避免教学资源的浪费.
4结束语
财经院校的管理类专业的学生在学习专业必修课之前，需要充分了解理财和金融市场知识，这些知识应该在专业基础课中进行设置.目前，管理类专业主要是设置《财务管理》讲授理财知识，设置《金融学》讲授金融市场知识，但由于这两门课分别开设在财务系和金融系，授课教师在授课时存在授课内容沟通障碍，导致这两门课的授课内容存在很大重复性，为了解决这个问题，本文根据专业基础课设置原则，给出了三个解决方案：保留《财务管理》，舍去《金融学》；保留《金融学》，舍去《财务管理》；同时保留这两门课程.并基于知识完整性，针对每一种方案给出了具体的应对措施.
参考文献：
（1）杨琴军，陈龙清，季华.浅谈专业基础课教学改革与学生能力培养的整合[J].中国林业教育，2006（3）：14-17.
（2）赵冬梅.基于应用型人才培养的财务管理教学改革研究[J].财会通讯（综合版），2009（8）：34-36.
管理学和金融学篇2
【关键词】财务管理专业金融学课程
一、财务管理专业金融学课程教学现状
财务管理课程主要涵盖投资管理、筹资管理、收益分配三部分内容，这三部分内容都是围绕资金的运动展开。资金的筹措与运用、流通与管理离不开货币、信用关系、金融工具、金融市场、以及以银行为主体的金融机构，这需要学生具备一定的资金管理方法与技能，而这正是金融学课程研究的主要内容。因此，财务管理专业学生的综合能力与其所拥有的金融专业知识与技能具有十分密切的关系。基于此，我国普通高等学校的财务管理专业大多将专业培养目标定位于“培养具备管理、经济、金融、法律、理财等多方面知识和能力的高级专门人才”。
从各学校财务管理专业的《金融学》教学大纲来看，金融学的教学内容主要包括：货币与货币制度、信用与利率、外汇与汇率、金融市场、金融机构、商业银行、中央银行、货币供求及均衡、通货膨胀、货币政策、金融发展等。教学中一般把重点放在货币与货币制度、金融机构、货币供求及其均衡、货币政策等章节上。从教学实践中看，并没有区分金融专业学生和财务管理专业学生的差异。对财务管理专业而言，金融学按上述内容体系安排教学存在很大的缺陷。对财务管理专业学生局限于货币与银行的传统教学内容落后于时代的发展，也落后于现代金融理论的发展。因此，如何在财务管理专业教学中改革金融学的教学内容，是财务管理专业金融学教学的当务之急。
二、财务管理专业金融课程教学内容安排存在的问题
（一）授课内容未体现出金融与非金融专业的差异
从实际情况看，国内高校财务管理专业和金融专业本科生使用的金融学教材基本是相同的。对于金融专业学生而言，金融学只是其专业基础课，后续还将进一步学习金融学专业的其他课程，如商业银行经营管理学、国际金融学、中央银行学、保险学、金融市场、证券投资学等，会对在金融学中所学的内容进行进一步的深化和拓展。而对于财务管理专业学生而言，缺乏后续课程对相关内容进行进一步拓展和深化，所以金融学的教学目标应该为使学生对金融运行规律和机制有一个基本的了解和认识，对社会上广泛存在的金融现象可以做出正确的解读，并且对其本专业的学习起到有效的辅助作用即可。但是，从目前非金融专业金融学教学内容的组织和设计来看，显然难以达到上述教学目标。另外，给财务管理专业学生讲金融学的教师，一般是金融专业出身的。所以授课时基本都会按照习惯，用专业的大纲要求财务管理专业的学生，没有认真考虑财务管理专业学生的特点。
（二）交叉重复内容多
一般经管类院校的财务管理专业，金融学的课时都在40学时以内，所以时间紧、内容多的矛盾较突出。而专业的大纲中，金融学的教学内容安排存在许多问题，尤其与先学的课程，内容上的重复较严重。这样，既不能为学生搭建清晰的金融学框架，又浪费了宝贵的授课时间，还会导致学生学习兴趣的下降。从泰山学院金融学教学大纲与宏观经济学教学大纲比较中可以看出，40学时的金融学中，有12学时是在重复宏观经济学的内容，比重高达30%。
（三）微观金融运行机制的内容欠缺
从金融学30%的内容与宏观经济学的内容重复就可以看出，我国的金融学教学中，更侧重于宏观金融运行机制，重视银行体系、货币供求、货币政策等内容。而与我们日常理财息息相关的微观金融运行机制，金融学教学中涉及较少。由于财务管理专业的学生，在今后的学习中一般不会再学习金融专业的其他课程，所以就出现了前面所说的，财经类专业毕业的学生不会运用金融知识的现象。
（四）教学内容滞后于实践的发展
目前，财务管理专业的金融学教学中，理论教学仍占主体，实践教学内容相对薄弱，教学环节相对分散。重知识轻能力、重理论轻实践，过分强调理论知识的传授，忽视实践性环节。高校教学改革是往往谈得较多的是教学方法、教学条件和教学手段的改革，对教学内容本身的改革却较少涉及。特别对于金融学教学而言，教学内容改革落后于我国金融实践的发展。金融学是一门理论性和实务性较强的学科，条件允许的情况下，可以充分利用校内外资源，加大投入建立起校内模拟实验室，使学生在校内就可以模拟到时实务工作情景，加深学生对金融理论知识的理解，提高学生实际运用能力。
三、财务管理专业金融学教学改革与模式建议
（一）制定适合财务管理专业的课程内容体系
针对课程内容组织形式与教学形式的错位，适宜将教学内容、教学大纲按专业和非专业划分，降低标准，教学时保持一定的自由度，根据不同专业选择适合内容和调整目标。这在客观上要求各学校财务管理专业金融学课程教师加强团队合作，从专业培养目标出发，探讨本专业的教学大纲，明确教学目标，对课程内容进行合理布局，构建适应本专业的人才培养目标和课程内容体系。
（二）适当增加金融微观部分的教学内容
20世纪50年代之后，金融学开始向现代金融学转型，其特点就是金融学越来越微观化、实证化、技术化。研究的内容包括资产组合理论、衍生产品的定价理论以及风险管理理论与技术等，其理论核心部分成为现代经济学的核心内容。现代金融学越来越多地从微观方面对金融进行研究，成为管理市场和指导微观企业行为的重要手段。因此针对宏观部分内容重复过多，可以适当增加现代金融微观部分的教学内容。首先，金融机构部分，可以增加对非银行金融机构的介绍，特别是证券公司、小额贷款公司、证券投资基金、财务公司等非银行金融机构的基本业务及功能定位，使学生对我国日益发展的多样化的非金融机构有更加全面的了解。其次，金融价格部分，要增加与利率相关的计算、收益率的计算、利率的期限结构、资产定价、资产选择行为等部分内容的教学。
（三）强化实践教学环节，加强教学手段改革
随着金融功能的变革、科学技术的日新月异及金融电子化、金融自由、金融工程化的进展，现代金融创新层出不穷，国内过激金融热点问题频出，国家宏观经济政策不断调整。因此，仅仅依靠传统的理论讲授无法帮助学生全面认识和理解实际问题。针对这一问题，一方面，要加强实践教学环节的设计，运用生动的案例激发学生的兴趣和探究思想，加强学生的应用能力和金融思维的培养。教学中可以采用以教师讲授为主、学生讲授为辅的教学方法来调动学生的学习积极性。并在讲授过程中加强参与式学习，通过小组讨论的方法可以鼓励学生表达自己的金融想法。另一方面，课程之外，为激发学生的学习热情还可以做一些辅助教学的工作，如：聘请校外专家来校给学生讲授金融行业需要的专业知识及技术，指导学生如何将课堂所学的理论更好的运用到实践中；推荐学生到金融行业实习，可以与某个证券公司达成协议，将其作为学院的一个实习基地，在实习中更有兴趣学习专业知识。
（四）适宜在教与学方面要树立一种充新教学模式
针对非金融专业的内容多、课时少的情况，可以在教与学方面要采用一种充新教学模式。即：“教”可利用案例教学法、分析讨论法，并采用多媒体教学等手段提高教学的信息量，并激励学生积极参与课堂教学活动。另一方面，“学”可通过增强课程教学的开放性与金融熏陶方式，引导学生阅读金融方面的课外书籍，如《货币战争》、《资本战争》、《伟大的博弈》、《财富千年》等课外书籍，一方面可以拓展知识，另一方面也可以增强学生对金融学习的兴趣。
（五）构建更加科学的综合考评方式
基于财务管理专业学习金融学课程的目标，在综合考评上要更多体现学生的金融实践能力。传统的以闭卷考试成绩加日常考核的单一考核模式显然不能适应这一要求。在闭卷考试基础上，应当加大过程性考核力度，可以考虑采用其他形式的考试，例如可以用网上模拟、设计金融方案、金融小论文等来确定成绩。增加学习能力、研究能力、分析能力、综合知识运用等能力的考核比重，从而形成“全过程——全方位——全面考核”的科学考核体系。
参考文献
[1]方永丽.非金融专业金融学教学内容改革探析[J].北方财经，2012（04）.
[2]何运信.非金融专业学科教学平台中“金融学”教学内容改革研究[J].怀化学院学报，2007（12）.
管理学和金融学篇3
关键词：财务管理；金融学；经济学；融合教学
高等教育中，财经类专业囊括的范围较广，常见的专业包括市场营销、会计、人力资源管理、财务管理、金融、国际贸易、企业管理、统计、财税等经济与管理类。这些专业之间都有宏观、微观、市场、政策、核算的联系，这一系列的因素构成了整个的财政经济体系。因此，选择财经界的任何一个专业，其他一系列的财经知识也都是有必要涉足的。
一、财务管理专业学生缺乏金融、经济知识的原因
基于知识的全面性和财经知识的贯通性，本文以财务管理专业为例，对高等教育当前存在的一些问题进行剖析，进而研究对财务管理专业学生金融学、经济学融合教学的必要性。
（一）专业定位不准确
当前高校尤其是应用型高校，以培养职业型人才为首要目标，对学生多学科涉猎、全面发展的认识不够强。财务管理专业的学生在大学学习到的多是会计类知识，因为会计专业将来就业机会多，可操作性、实用性较强，契合应用型高校的教育目标。而财务管理专业的学生也深受就业市场和学校教学理念的影响，对会计知识关注度较高，对财务管理专业课不甚重视。
（二）学科划分过细
过度细分的学科，相互之间的纽带被强行割裂，知识体系不完整、不衔接。事实上，这些专业之间都是有联系的。举个简单的例子来说，利用手中的闲置资金进行投资，这种行为本身就是一种财务管理行为，在选择投资项目之前，了解国家的政策是十分必要的，需要财政学的相关知识；但了解国家的政策还远远不够，整个经济环境的概况要熟悉，经济学会来解释市场规律；至于选择什么样的产品或者项目来进行投资，金融学在金融创新产品方面派上了用场；会计核算负责记录和监督经济行为，进而指导其后的经济决策。由此可见，一项理财投资想要做好，需要几门学科的理论和实践支持。
（三）学生对金融学、经济学兴趣不高
本人入职高校不久，身为财务管理专业教师，了解到本专业的学生只对会计相关的知识感兴趣，财经新闻从来不看，原因是看不懂、没意思。经济常识、金融理论都知之甚少，更别说将其理论用于实践和理财规划了。这种现象并不是由于学院没有为财务管理或会计类学生开设经济和金融相关的课程，而是因为学生甚至老师都觉得这些课程是外专业的，没多少作用。加上就业形势的严峻，学生们只钻研本专业的几门核心课程，考研、考证热度不减，其他的知识懒得学习甚至懒得了解。但是，我们要培养财会专业学生的眼光，不能只局限于记录和核算，要将眼光放长远、视野开阔，从整个经济形势着手，旨在核算准确的基础上更注重培养创造价值的决策能力。综上所述，财务管理专业的学生需要学习会计以外的其他财经专业课，尤其是经济学和金融学，这两个学科既是基础也是热门。
二、金融学和经济学的概念及关联
金融学是在经济学的基础上发展起来的。经济学可以分为理论经济学和应用经济学，而金融学便是经济学的货币表现形式，属于应用经济学的一部分，是以融通货币和货币资金的经济活动为研究对象，具体研究个人、机构、政府如何获取、支出以及管理资金以及其他金融资产的学科。在现代经济生活中，信用和货币流通不可分割，把信用和货币流通紧密联系在一起，金融学的基本内容是：研究它们本身的运动规律和在经济生活中的地位、作用以及与其他经济范畴的相互制约关系。最近几十年，金融学发展迅速，无论是在理论领域还是实践领域，金融市场生机勃勃，不断创新，各种金融创新产品层出不穷。各大高校也都越来越重视金融学学科的建设。主要开设西方经济学、国际金融学、货币银行学、金融市场学、世界经济概论、金融工程学、国际保险、信托与租赁、公司金融、证券投资学、商业银行经营与管理、金融统计分析、国际结算、国际经济法、国际贸易理论与实务等课程。金融学专业的课程里，有一半属于经济学的内容。
三、将金融学和经济学知识融合注入财务管理专业教学
从对金融学和经济学的介绍可以看出，要想在金融学界和经济学界有所专长，精通上述主要课程是首要之举。而财务管理专业学生本身对经济和金融的敏感度偏差一些，基础不牢，在继续学习中难免会吃力，进而产生厌学情绪，形成恶性循环。财务管理专业非经济、非金融科班出身，学生们并不需要太过专业的金融经济知识，只是为了掌握一些基础的知识，为财务管理工作的核算、决策工作提供帮助。因此，在教学方式上，应选择从兴趣培养入手，慢慢带入，多加实践，寓教于乐。
（一）培养兴趣
笔者平时浏览微信平台发现了一个财经新闻的公众号，这个公众号推送的信息很有意思，是通过画图、讲故事的方式介绍财经事件，十分生动形象。课堂上跟学生说起本专业的学生要培养经济和金融的敏感性，顺便把这个公众号推荐给学生们。一段时间以后，有学生反映非常喜欢该公众号，从最开始的新鲜好奇，到现在每天都会特意翻看当天的财经信息，通过学生感兴趣的途径把财经信息介绍给他们，激发了学生的学习热情。
（二）金融学与经济学理论融合教学
从教学顺序上来说，金融学是在经济学的基础上发展起来的，了解经济学的发展史和重要理论，是继续学习金融学之前要夯实的基础。从教学效果上来说，在理论介绍的基础上，可以进行案例教学。充分利用网络共享资源，发动学生们亲自去查找相关金融学和经济学案例，结合理论基础，小组分析讨论，再进行汇报总结。
（三）多增加实习实践环节
充分发挥高校的资源网络，校企合作项目多推荐财务管理专业的学生参与其中，不只是会计职位的工作，银行、证券公司、保险公司等金融企业也可以推荐学生加入，一方面，消除他们对金融行业的不了解；另一方面，对所学的金融学和经济学课程的理论知识进行融合。对各类相似或迥异的知识进行巩固，莫过于将之结合实务加以运用，能够显著增强自身的综合能力。
四、结语
通过上文的分析和阐释，我们可以看出，对财务管理专业的学生加强金融、经济知识的教育是十分必要的，在教学方式的选择上应从兴趣出发，夯实理论基础，多加实践，进一步巩固所学知识。
参考文献：
[1]吴英杰.后危机时代的高校金融教学该给：理论发展与实践模式[J].广东技术师范学院学报（社会科学），2012（04）.
管理学和金融学篇4
关键词：货币银行学；教学改革；企业金融实务
《货币银行学》课程是企业管理类专业的必修课程之一。通过本课程的教学，学生可以掌握货币、信用、利息、银行等多方面的理论与业务知识，能够运用货币信用方面的理论与业务知识，更好地从事企业投资管理、市场营销、企业风险管理等活动。但是，从企业管理类专业的整体课程体系来看，《货币银行学》课程不能满足企业管理社会实践对金融理论与业务知识的要求。根据多年的教学实践经验，笔者认为应该对企业管理类专业《货币银行学》课程进行必要的改革。
《货币银行学》课程的问题
通过对不同版本的企业管理类专业《货币银行学》教材和教学大纲的比较研究，结合企业管理类专业课程体系的特点以及企业管理类专业培养人才目标的要求，笔者认为，对于企业管理类专业的知识体系来说，《货币银行学》课程存在着以下问题：
课程名称不适合企业管理类专业的课程体系《货币银行学》课程是金融专业的必修课程，也是学习金融学的基础理论课。《货币银行学》课程的教学内容一般局限于货币理论与基本业务知识。而企业管理是一种社会实践活动，要求从业人员必须具有节约使用货币资金的能力、融资理财能力、抵御金融风险的能力等基本金融素质，《货币银行学》课程名称显然不能反映这些要求。因此，在企业管理类专业的课程体系中，《货币银行学》的课程名称本身就存在着问题，不能反映人才培养的实践性要求。
课程内容和培养对象不适合企业管理类专业的社会实践要求作为金融专业的必修课程和基础理论课程，《货币银行学》课程的内容一般局限于货币理论、基本业务知识、业务方法以及为满足金融机构培养人才需要的教学，一般讲授货币与货币制度、货币供应与需求、信用与利息、金融体系、金融市场、对外金融关系、中央银行、货币政策、金融创新等内容。而社会对企业管理类专业从业人员的金融知识要求一般包括货币的基本理论业务知识，金融业务活动的基本理论与知识，与金融机构沟通的基本方法与知识，企业经营过程中的资金营运规律、内容、方法，企业金融风险管理等。而以上知识在现行教材中很少涉及。由此可见，《货币银行学》的课程内容是主要针对金融专业自身业务运作的教学要求而设计的，不适合企业管理类专业从业人员对金融理论知识和业务知识的需求。
课程教学目的和要求不适合企业管理类专业的社会实践要求由于金融学专业与企业管理类专业各自的专业特点和培养人才的目标与规格不同，这两个专业的人才对金融理论与业务知识的内容、知识结构、岗位技能方面的需求也不同。例如，《货币银行学》所讲授的货币供求理论与企业管理类专业人员的工作实践联系很小，但这部分恰好就是这门课程一个很重要的教学内容；而企业管理类专业人员需要掌握的资本运营成本问题、从事业务活动必须具有的融资理财能力、抵御金融风险的能力在该课程中又不涉及。
综上所述，可见，运用《货币银行学》的教材、教学大纲对企业管理类专业的学生进行教学，不符合企业管理类专业培养人才质量和规格的要求，也不符合教学规律，是很不妥当的。现行《货币银行学》课程名称、内容及培养人才目标，都不能满足培养企业管理类专业人才的需求。所以，在企业管理类专业教学中，必须重视对《货币银行学》课程进行改革。
课程名称及内容的改革
对课程名称的改革由于《货币银行学》课程名称本身的问题，不适合企业管理类专业的实践性要求，所以就必须对该课程的名称进行改革。笔者认为，课程名称应改为《企业金融实务》，这个名称可以反映企业管理类专业的社会实践对金融理论知识和业务知识的需求。一方面，它比较贴近于企业管理类专业人才对金融学知识的需求，体现了金融学理论与业务知识对企业管理类专业理论与业务体系的补充和完善，有利于培养高素质的企业管理类专业人才；另一方面，这个名称又与课程内容相一致，较全面、客观地反映了课程的实质内容，使课程教学的内容名副其实，贴切实际。所以，《企业金融实务》能够体现名称与内容的统一，教学内容与社会实践需要的统一。
《企业金融实务》课程的教学目的及内容课程的教学目的是由人才培养目标决定的，课程的教学内容是由课程的教学目的决定的。因此，为企业管理类专业开设的《企业金融实务》课程，其教学目的是由企业管理类专业人才培养目标决定的。根据企业管理类专业人才培养目标，《企业金融实务》课程的教学目的应该是：通过本课程的学习使学生掌握企业管理类专业的社会实践所需的、与该专业的业务活动比较贴切的现代金融理论基本知识和业务技能，具有在企业管理实践活动中灵活运用现代金融理论基本知识和业务技能，从事企业管理、企业金融管理、企业投资管理、企业风险管理等活动的能力。根据《企业金融实务》课程的教学目的，确定《企业金融实务》课程的教学内容时，应该认真研究企业管理类专业对金融知识的需求状况，合理安排适应企业管理类专业需要的金融理论基础知识和业务技能知识，使该专业的学生能够学到适用、实用的金融理论与实务知识，真正做到学有所用、学以致用。只有这样，才能真正实现《企业金融实务》课程的教学目的，确保企业管理类专业实现培养实用型、技能型人才的目标。因此，《企业金融实务》课程的教学内容应该包括以下内容：（1）企业管理人员必备的货币基本理论与业务知识。（2）企业管理人员与金融机构沟通时必须掌握的基本金融理论知识、金融业务程序、业务技能操作方法。（3）企业管理人员从事业务活动所必须具有的融资理财能力、抵御金融风险的能力，运用货币金融理论进行市场分析的能力所需的货币金融知识。根据以上三个方面的要求和内容，《企业金融实务》课程的教学内容应该讲授货币基础理论、信用与利息、金融体系、商业银行业务基础、保险信托业务基础、证券投资业务基础、企业的资金供求与运动、企业的资金筹措、企业资本运营、金融市场和外汇汇率、企业金融风险管理等内容。这些内容的设计与安排应该紧密联系企业管理类专业业务活动的实际需求，紧紧围绕企业业务活动与金融理论与业务知识的联系来进行。基于课时和篇幅的限制，以及企业管理类专业的实际情况，安排《企业金融实务》课程的教学内容时，必须取消《货币银行学》中的金融系统内部业务性、理论性、知识性较强的教学内容，如货币层次的划分、中央银行业务、货币政策与宏观经济调控、通货膨胀治理、金融机构内部业务等方面的内容。
课程的教学改革
针对企业管理类专业培养人才目标的特点，仅仅在《货币银行学》课程名称和内容上进行改革是不够的，还必须对《企业金融实务》课程进行必要的教学改革和创新。为此，需要做好以下几个方面的工作。
要根据教学的具体情况选择不同的教学方法教学方法是教学工作的重要组成部分，是教学工作的核心。不同的教学方法能够取得不同的教学效果，它直接关系到教学效果的好坏，关系到学校培养学生的质量。可见，教学方法的改革和创新是十分必要的。我们应根据教学内容选择教学方法，即根据学校的教学进度、课程开设的时间、相关课程开设的情况选择教学方法，并灵活选用教学方法，即把多种教学方法灵活搭配使用。教学方法有灌输式、叙述式、启发引导式、互动式、演示实践式、课堂讨论式、案例式、阅读式、生产（业务）过程参观式、复合式等多种方式。我们不能简单地肯定或否定某一种方式，只有根据具体情况选择适当的教学方法，才是正确的做法。因此，《企业金融实务》课程教学方法的选择不可拘泥于某种定式。例如业务课教学可以采用演示实践式、业务过程参观式的教学方法，以加深学生的感性认识，提高学生的实践动手能力。
进行教学手段的创新和改革由于《企业金融实务》教学课时有限，为了提高教学效率，学校要努力改善教学条件，实现教学手段现代化，建立足够的多媒体教学场地，鼓励教师制作多媒体课件，运用现代化的教学手段进行教学活动。一方面，运用多媒体资料可增加学生的感性认识，另一方面又可以节约教师板书的时间和学生记笔记的时间，这样就可以大大提高教学效率。
管理学和金融学篇5
[论文关键词]金融工程；金融监管；金融创新
[论文摘要]金融工程是随着世界经济环境的变化和全球金融的创新发展起来的。当前，我国金融工程还处于起步阶段，其发展还存在着一系列问题。为了有效地解决这些问题，我国必须加快金融体制改革，稳步建立金融市场化体系；健全国家金融监控体系，增强抵御风险能力；加强金融信息系统建设，提高金融部门的运营水平；建立金融风险防范系统，努力规避和化解金融风险；加大金融工程的创新力度，不断增强金融行业抵御风险的能力；注重相关部门的合作，强化信用体系建设。只有这样，才能使我国的金融工程快速、有序、健康地发展。
一、金融工程的含义
金融工程(Financialengineering)是20世纪80年代以来兴起的金融技术和金融学科，它是现代金融学、信息技术和工程化方法相结合的交叉科学，是金融科学的产品化和工程化。“金融工程”一词最早是由美国金融学家约翰-芬尼迪(JohnD.Finnerty)于1988年在其发表的论文《公司理财中的金融工程纵观》中提出的，他将金融工程的概念界定为：“金融工程就是资本市场参与者运用现代金融经济理论和现代数学分析原理、工具和方法，在现有的金融产品、金融工具和金融方法的基础上，不断地创造及发展新的金融产品、金融工具和金融方法，为金融市场参与者发现金融资本价格和规避风险，发掘新的金融机会，以实现投资者预期经济目的、增进金融市场效率和保持金融秩序稳定的一项应用性的技术工程。”约翰·芬尼迪(1998)认为，“金融工程包括创新型金融工具与金融手段的设计、开发与实施，以及对金融问题给予创造性的解决。”芬尼迪对金融工程的定义被金融业内认为是最恰当的。金融工程的另一个具有代表性的定义是由英国金融学家洛伦兹-格利茨(LawreiiceGalitz)提出的，他在其著作《金融工程学：管理金融风险的工具和技巧》一书中给出了一个定义：“金融工程是应用金融工具，将现有的金融结构进行重组以获得人们所希望的结果。”洛伦兹·格利茨(1998)认为，金融工程的目标是重组金融结构以获得所希望的结果。例如：对于投资者来说，金融工程能够使其在风险一定的情况下获得更高的投资收益；对于公司财务人员来说，金融工程可以帮助他们消除目前尚处于投标阶段的项目风险；对于筹资者来说，金融工程可以帮助他们获得更低利率的资金。
笔者认为，金融工程的概念有广义和狭义之分。广义上的金融工程是指一切利用工程化手段来解决金融问题的技术开发，它不仅包括金融产品设计，还包括金融产品定价、交易策略设计、金融风险管理等各个方面。而狭义上的金融工程则主要是指利用先进的数学及通讯工具，在各种现有基本金融产品的基础上，进行不同形式的组合分解，以设计出符合客户需要并具有特定属性的新的金融产品。这里采用的是广义的金融工程概念。标准的金融工程一般包括三个步骤。一是目标分析。识别客户所要达到的特定目标，详细分析目标实现过程中将要面临的各种障碍。二是金融产品开发。根据现有的制度环境、市场状况，运用现代金融理论和技术，设计相关分散或转移风险的方案，并据此来为客户开发新的金融产品，并用科学的方法定价。三是后续管理工作。金融产品开发成功以后，尚有大量的后续管理工作，如密切观察金融产品的运行状况、分析客户所承担的风险、根据市场整体情况对金融产品进行调整。
二、我国金融工程发展的障碍分析
(一)金融体制障碍
当前，我国的经济体制整体还处在转轨时期，这在金融领域也表现得非常突出。在金融工程建设方面，由于金融企业的改革还没有突破传统的国有企业改革模式，存在着严重的所有者缺位现象，企业缺乏应有的竞争压力和创新动力，风险管理意识淡薄，缺少应有的风险防范手段，这就使金融工程的发展缺少内在的主体需求。另外，处于体制转轨时期的整个金融业的外部环境建设方面也相对滞后，金融工程的法律制度建设方面还存在着一定的问题，这既限制了金融资本的自由流动和创新，也在一定程度上阻碍了金融工程的正常发展。
(二)基础设施、技术障碍
金融工程的发展离不开良好的设施和先进的技术，它要求金融业基本普及电子计算机技术和先进的通讯技术，实现信息处理和传输的电子化，使资金划拨、金融产品交易等金融业务的开发能高效、快捷、安全地进行。当前，尽管我国金融领域的基础设施建设发展较快，技术水平也有大幅度提高，金融业务电子化已经初见成效，但我国当前金融业中的信息基础设施还不健全，金融电子化、网络化的水平还较低，而且还未能在金融市场中的各个领域中广泛推广，距离一体化、快捷、高效、安全的信息传输网络建设还有很大的距离。这种状况在很大程度上制约了我国金融工程的正常发展。
(三)从业人员的素质障碍
从理论来源上讲，金融工程应属于交叉学科，它一方面吸收了经济学、金融学和投资学的基本原理，另一方面又融人了运筹学、工程学、物理学等学科的精华。这就要求金融工程的从业人员不仅要掌握经济学、金融学等方面的理论知识，还要懂得数学建模等方面的知识，而且还需要具备较强的实际操作能力。目前，我国的金融业从业人员存在着两种极端的现象：大部分从业人员虽然对金融理论的基本知识掌握得较好，但缺乏金融数学等理工方面的知识；另一部分人员则与之恰好相反。因此，在金融工程建设中缺少全面发展的复合型人才。这种状况严重制约着我国当前金融工程的建设。
(四)市场障碍
金融工程的发展和运用需要发达、高效的金融市场作为基础。当前，我国的基础金融市场体系发育还不成熟，这严重限制了金融工程的发展空间。其主要表现在以下三个方面。首先，我国金融工程在发展中缺乏真正的市场主体。当前，我国金融市场交易中的主体主要是国有商业银行、国有企业及非国有经济单位。由于我国改革还处在新旧体制转轨时期，我国国有企业改革相对滞后，其运行机制还没有完全脱离计划经济的模式，金融企业名义上是自主经营、自负盈亏的法人实体，但实际上却是只“负盈”不“负亏”，存在着风险与收益不对称现象。当企业在高风险中运行时，国有企业的人等获得由此可能带来的高收益，而可能发生的损失则由国家来承担。这会导致这些市场参与主体过度追逐风险，使每一个设计初衷良好的金融工程产品都有可能变为追逐风险的工具，从而加大金融风险。这无疑将对我国金融工程的发展产生不利的影响(黄胜，2008)。其次，金融价格市场化程度不够。金融工程是在科学理论的指导下利用市场化的价格来实现金融风险的市场分配和动态管理。价格的市场化是大力发展金融工程的必要前提。但是，目前我国金融价格市场化程度却不够高，主要表现为：汇率、利率受非市场因素影响太大，市场化进程举步维艰；证券市场虽然市场化程度较高，但证券价格、市场涨跌大都受政策影响。这在一定程度上不利于金融业的正常发展，同时也会给金融工程的发展造成一定的阻力。再次，金融工具品种太少。当前，我国缺少多样化的投资工具，投资者把存款和证券作为主要的投资工具，金融衍生工具品种太少，而且应用范围也非常有限，这不利于金融风险的化解。
(五)金融监管障碍
金融监管是金融机构正常运转的必要条件，但是，我国当前金融机构却存在着严重的监管不力现象。首先，存在监管目标模糊、监管责任不清现象，使金融监管部门对自己的职责、业务范围不够明确。其次，存在监管手段单一、监管技术落后问题。监管部门主要运用行政手段直接监管金融机构，而其它手段(如法律手段、经济手段等)则运用较少，在监管技术上还主要局限于运用传统的监管方式，缺乏对新技术的利用和创新。第三，注重事后处罚，缺少过程监督。当前，我国的监管大多是金融损失已经产生后才去介入，虽然这样能给后来者起到警示作用，但造成的许多损失是已无法弥补的。第四，缺乏对监管部门本身的监督。目前，除了党的监督和上级监督之外，很少有其他机构可以对银监会、证监会、保监会三个专职监管机构开展工作的合规性和效率性进行监督和制约。这种金融监管体系将严重阻碍我国金融工程的健康发展。
(六)金融理论障碍
金融工程的发展离不开金融理论的支持。当前，我国金融理论的发展存在滞后现象。一方面，在金融学的学科教学上，课程设置不尽合理，对现代金融理论特别是金融工程的学习不够。这就造成了我国的金融理论主要停留在理论描述、定性分析及经验判断的阶段上，而缺少运用工程化手段来解决金融问题的定量分析。另一方面，在金融实践中，存在金融理论与实际联系不紧密的现象，金融从业人员由于缺乏应有的数理分析能力，不能利用金融工程来规避利率风险，更不能利用金融工程来设计新的金融产品。这种理论学习和理论应用的滞后性不利于我国金融工程的正常发展。三、我国金融工程发展的对策
(一)加快金融体制改革，稳步推进金融市场化体系建设
作为一项系统性工程，金融工程的发展既要以“一定宏观经济制度为基础，又要以一定微观金融市场发展为条件”(孙锐，2004)。为此，我国要进一步加快金融体制改革的步伐，在健全金融宏观调控体系的同时，进一步理顺银行与企业的关系，使两者真正成为自主经营、自负盈亏的市场法人实体和风险管理的市场需求主体。同时，要按照国际惯例和我国市场经济发展的实际情况，进一步加强金融法制建设，使金融工程的建设既有法可依，又具有相应的法律保障，走一条“先严格规范，后持续发展”的道路。在金融市场建设方面，我国金融工程的建设也必须与国际金融业的发展接轨，稳步推进利率市场化和人民币资本市场的自由兑换进程，理顺政府调控与资本市场的关系，重点发展金融衍生工具市场，逐步建立全面的金融资产价格市场化形成机制，为金融工程的快速、有序、健康发展营造一个优质的环境。
(二)健全金融监管体系，增强金融行业抵御风险的能力
金融监管是金融机构正常运转的必要条件，在金融全球化的背景下，我国必须树立“风险为本的监管理念”(杨风华，2008)，建立健全的金融监管体系。在当前的金融工程建设中，首先，要制定监管目标，明确监管责任，使金融监管部门对自己的职责、业务范围有一个清楚的认识。其次，要提高监管技术水平，多管齐下。监管部门不但要运用行政手段直接监管金融机构，而且同时要辅之以法律、经济等手段对金融机构进行监管；在监管技术上不但要运用传统的监管方式，而且还要重视新技术的利用和创新。再次，要加强监管部门之间的合作，实施混业监管。目前，我国不但要重视党的监督和政府的监督，更要加强银监会、证监会、保监会三个专职监管机构相互的合作，在必要时实现金融的混业监管，及时地防范和化解金融衍生工具产生的风险，为金融工程的建设提供可靠的保障。
(三)加强金融信息系统建设，提高金融部门的运营水平金融信息化是我国金融平稳、安全运营最基本的生存支撑环境，没有金融信息化就没有现代金融服务。改革开放以来，信息科技与金融业务高度融合，已成为金融业打造核心竞争力的重要手段。Ft已经与金融业务完全融合到一起，它不仅仅是金融的支撑平台和基本工具，而且已经深入到业务本身，成为当代金融决策、管理和实施的基本手段。因此，在当前金融工程建设中，一方面，要进一步加大对信息基础设施建设的投入力度，逐步完善金融业的综合业务系统；另一方面，还要充分利用这些综合系统中所积累的信息，进一步强化金融信息系统建设，优化业务流程、减少金融交易的时滞、增强市场流动性、提升业务创新水平、增强防范金融风险的能力，为社会大众提供更好的金融服务。
(四)建立金融风险防范系统，努力规避和化解金融风险
当前，由于我国金融市场发展还不够完善，金融监管难度较大，金融业中的风险随时存在。为此，我国必须建立科学、有效的金融风险防范系统。首先，要建立金融风险预警系统。通过设定一系列风险预警指数，并根据对这些指数的计算及时向社会发出预警信号，使人们对金融风险有充分的准备，有效地应对金融风险。其次，要建立金融风险分析系统。通过对金融风险预警系统得来的相关指数进行综合分析，为金融风险控制系统提供科学的依据。再次，要建立金融风险控制系统。由国家和其它社会组织通过多种手段合理分配政府、市场、民间机构、家庭及个人的风险管理责任，对金融风险加以控制，以期防范和化解金融风险。最后，要建立社会风险补偿系统。要构建有较强的适应性、系统的、动态调整和迅速反馈的金融风险补偿机制，有效地处置金融风险，及时补偿金融风险损失，维护经济稳定，进一步推动社会发展(冯志宏，2008)。
(五)加大金融工程的创新力度，不断增强金融行业抵御风险的能力
金融创新是指金融内部通过各种要素的重新组合和创造性变革所创造或引进的新事物，它是一个以盈利为动机推动、缓慢进行、持续不断的发展过程。当前，在我国的金融工程建设中，要在加大金融制度和金融组织创新的同时，特别加大金融业务的创新。目前，在发展金融工程时，要根据我国金融市场的发育情况、监管情况以及客户的需求情况，权衡收益与风险，有步骤、分阶段地不断设计、开发和利用我国的金融工程产品。对于一些风险较小、简单易行的金融新业务要及时推行；而对于国际上先进的金融衍生工具，要根据实际情况有选择地引进和推广，以不断化解风险，推动我国金融工程的有序发展。
管理学和金融学篇6
【摘要】我国将在更大范围和程度上参与经济全球化进程,金融业将进一步融入国际金融体系中,现行金融监管体制的内外矛盾日益突现,我们应正视金融监管的现实差距和问题,推进金融监管的制度创新,做好新形势下的金融监管工作。
【关键词】金融监管金融机构内控机制
一、进一步完善金融机构内控机制
完善金融机构内控机制就必须深入到金融机构内部的组织、结构、观念、管理等各个环节,建立起有效的内部控制机制,以达到规避风险的目的。我国金融机构基本上都制定了一套内部控制制度,但随着我国金融市场化程度不断提高,必须进一步健全和完善内控机制。只有这样才能使内部监管的最高权威地位得到明确。金融监管越来越重视金融机构的内部控制制度和同业自律机制。金融机构的内部控制是实施有效金融监管的前提和基础。外部金融监管如果没有金融机构的内部控制相配合往往事倍功半。
二、建立与完善金融风险预警机制
考虑到一些金融市场不够发达国家的情况,巴塞尔委员会有针对性地提出了一些建议。这些建议中有一点特别值得注意,即在金融市场不够发达的国家,由于市场约束作用微弱,公开信息披露并不能促进市场监督发挥作用。
因此,监管当局应建立一套全面的监管信息系统,以弥补公开信息披露的不足。应建立强制性信息披露制度和真实性责任追究制度。加强对金融机构金融工具、金融业务创新的监控,建立一套科学的金融风险识别、预警和评估方法体系。实现对金融风险的动态分析和综合评估,及早向金融机构发出风险预警信号,确定动态观察指标,提出防范和化解风险的预备方案,及早采取防范和控制措施。加快金融监管信息系统的网络化建设。加快监管当局之间的监管信息网络建设,以实现金融监管信息共享,降低成本,提高效率。
三、实施有效的金融风险监管
对各类金融机构的资本定义与构成作出规定,制定出资本充足性比率要求,采取分段考核、分层次管理、逐步过渡的办法,限期达到目标;正确划分银行资产的风险种类,制定能够客观反映金融机构风险状况的资产风险权重和换算系数;建立金融机构清偿能力监察制度,在合理区分资产流动性程度的基础上制定合理的流动资产比率;完善风险准备金制度,从提高呆账准备金比例和简化报批手续入手。改进监管方式,强化信息传导功能建设,实现监管信息资源共享。完善非现场监管的风险监控指标。根据审慎性监管的要求,可建立一套完整的风险监控指标体系,科学的风险考核指标、规范化的财务报表统计分析指标,以及金融机构经营风险的预警指标。并运用计算机网络等先进手段,加强监管信息的收集、归类、分析和判断。完善非现场监管的系统化建设。实施并表监管,对所辖地区的金融机构的分支机构和附属公司的业务实施并表监管,明确应报送的报表及项目、数据的填报口径,特别是对某些报表及项目的合并,更应有明确的界定和标准;建立全国统一的金融监管信息系统。按照“统一数据采集、统一编码和格式、统一软件开发,实现信息共享”的基本原则,实现对金融机构高级管理人员信息的全国共享,实现对金融机构包括法人和非法人机构进行风险评估和预警,逐步提高人民银行对各类金融机构的风险评判水平。建立金融机构信用评级制度。中央银行对金融机构的经营状况进行定期测算评级,定期公布,以强化金融机构对其经营和风险程度的识别和管理,增强自我约束力。
四、完善我国金融立法
我国急需参照wto规则,对我国金融业立法做出立、改、废:抓紧填补商业银行的立法真空。加紧制定调节金融市场所需的立法。为了提高我国金融监管的有效性,充分发挥预防、控制和化解风险的功能,我国的金融监管方式也必须使非现场监测和现场检查成为有机的整体,成为监管连续过程的相互补充的两个重要环节。非现场监测要为现场检查提供风险信息和目标导向。现场检查要为非现场监测提供实际证据和信息反馈,最后形成统一的监管结论,采取统一的监管行动,尽快实现监管程序的常规化、制度化和全程化。这样可以尽量避免运动性和重复性的检查,避免问题或风险不断积累和蔓延。为了保护众多社会成员的利益,尽量减少社会动荡,有必要建立完善的有问题金融机构事后救济法律制度以及金融机构退出市场的操作规则。对于上市金融机构退出市场的条件,应较之其他上市公司更严格,且要贯彻中小股东权益优先这一原则。
管理学和金融学篇7
【关键词】金融监管金融机构内控机制
一、进一步完善金融机构内控机制
完善金融机构内控机制就必须深入到金融机构内部的组织、结构、观念、管理等各个环节，建立起有效的内部控制机制，以达到规避风险的目的。我国金融机构基本上都制定了一套内部控制制度，但随着我国金融市场化程度不断提高，必须进一步健全和完善内控机制。只有这样才能使内部监管的最高权威地位得到明确。金融监管越来越重视金融机构的内部控制制度和同业自律机制。金融机构的内部控制是实施有效金融监管的前提和基础。外部金融监管如果没有金融机构的内部控制相配合往往事倍功半。
二、建立与完善金融风险预警机制
考虑到一些金融市场不够发达国家的情况，巴塞尔委员会有针对性地提出了一些建议。这些建议中有一点特别值得注意，即在金融市场不够发达的国家，由于市场约束作用微弱，公开信息披露并不能促进市场监督发挥作用。
因此，监管当局应建立一套全面的监管信息系统，以弥补公开信息披露的不足。应建立强制性信息披露制度和真实性责任追究制度。加强对金融机构金融工具、金融业务创新的监控，建立一套科学的金融风险识别、预警和评估方法体系。实现对金融风险的动态分析和综合评估，及早向金融机构发出风险预警信号，确定动态观察指标，提出防范和化解风险的预备方案，及早采取防范和控制措施。加快金融监管信息系统的网络化建设。加快监管当局之间的监管信息网络建设，以实现金融监管信息共享，降低成本，提高效率。
三、实施有效的金融风险监管
对各类金融机构的资本定义与构成作出规定，制定出资本充足性比率要求，采取分段考核、分层次管理、逐步过渡的办法，限期达到目标;正确划分银行资产的风险种类，制定能够客观反映金融机构风险状况的资产风险权重和换算系数;建立金融机构清偿能力监察制度，在合理区分资产流动性程度的基础上制定合理的流动资产比率;完善风险准备金制度，从提高呆账准备金比例和简化报批手续入手。改进监管方式，强化信息传导功能建设，实现监管信息资源共享。完善非现场监管的风险监控指标。根据审慎性监管的要求，可建立一套完整的风险监控指标体系，科学的风险考核指标、规范化的财务报表统计分析指标，以及金融机构经营风险的预警指标。并运用计算机网络等先进手段，加强监管信息的收集、归类、分析和判断。完善非现场监管的系统化建设。实施并表监管，对所辖地区的金融机构的分支机构和附属公司的业务实施并表监管，明确应报送的报表及项目、数据的填报口径，特别是对某些报表及项目的合并，更应有明确的界定和标准;建立全国统一的金融监管信息系统。按照“统一数据采集、统一编码和格式、统一软件开发，实现信息共享”的基本原则，实现对金融机构高级管理人员信息的全国共享，实现对金融机构包括法人和非法人机构进行风险评估和预警，逐步提高人民银行对各类金融机构的风险评判水平。建立金融机构信用评级制度。中央银行对金融机构的经营状况进行定期测算评级，定期公布，以强化金融机构对其经营和风险程度的识别和管理，增强自我约束力。
四、完善我国金融立法
我国急需参照wto规则，对我国金融业立法做出立、改、废:抓紧填补商业银行的立法真空。加紧制定调节金融市场所需的立法。为了提高我国金融监管的有效性，充分发挥预防、控制和化解风险的功能，我国的金融监管方式也必须使非现场监测和现场检查成为有机的整体，成为监管连续过程的相互补充的两个重要环节。非现场监测要为现场检查提供风险信息和目标导向。现场检查要为非现场监测提供实际证据和信息反馈，最后形成统一的监管结论，采取统一的监管行动，尽快实现监管程序的常规化、制度化和全程化。这样可以尽量避免运动性和重复性的检查，避免问题或风险不断积累和蔓延。为了保护众多社会成员的利益，尽量减少社会动荡，有必要建立完善的有问题金融机构事后救济法律制度以及金融机构退出市场的操作规则。对于上市金融机构退出市场的条件，应较之其他上市公司更严格，且要贯彻中小股东权益优先这一原则。
管理学和金融学篇8
【关键词】金融风险管理；课堂教学；实践教学；CDio理念
伴随着金融市场日新月异的发展，金融市场潜在的风险和危机此起彼伏。自上个世纪90年代爆发的亚洲金融风暴、美国次贷危机以及欧洲债务危机可以看出，金融风险的预防以及管理已经是金融环境中必不可少的环节。结合学科和实际的需要，大多数金融相关专业都有开设金融风险管理课程。但随着金融风险呈现出复杂、多变以及衍生品市场的发展，传统的讲授式课程教学方法已经无法满足时代需求。因此，必须对金融风险管理教学改革进行改革，以更好地培养出创新性的金融和工程科技人才。
一、现行教学模式存在的问题
作为金融工程专业的主要专业课程，金融风险管理的教学一直是以课堂教学为主。金融风险一般是针对金融机构如银行、保险公司及证券公司所面临的信用风险、流动性风险、利率风险、汇率风险、操作风险以及其他相关金融风险。单从老师的“教”很难让学生掌握基本管理方法，应该让学生以“学”的方式促进学生对基本知识点灵活掌握，让学生更能自主的发现问题以及解决问题[2]。金融工程专业是一门建立在金融学、数学、计算机基础上的学科，以研究金融衍生品为主，以工程学原理、系统学原理为理论基础，以专业构建和完善金融体系为目标，是一门系统研究虚拟市场的专业[2]，对实际操作方面是有做相应教学要求。现有的金融风险管理教学中也缺少实践教学环节，学生只掌握了理论基础却无法再实际中应用，这也是现行教学方式所存在的另一方面的问题。所以，教学改革必须从这几个方面入手。
二、教学方式改革初探
（一）改进理论教学方式
理论教学是学习任何一门学科的基石，没有理论学习就不具备实践基础。一般理论教学往往枯燥无味，如何让学生产生学习兴趣、让学生能自主学习一直是目前高校理论教学的短板。专业课大多设置在第三学期以后，这也就意味着学生掌握基础课程之后，有能力参与专业课的学习与研究。所以，理论教学除了注重教授教材知识外，还需要调动起学生的求知积极性，教学方法上采用多样式的教学方法如案例式、参与式以及探讨式教学。例如，在讲授金融风险种类时，可以精选国内外相关实际案例，通过案例分析让学生结合所学内容更清楚判别金融风险种类。教材内容多数属于滞后信息，而现在的本科学生大多属于信息化意识较强的90后，如果只按照滞后信息灌输教学内容很难吸引到学生的学习兴趣。案例式教学方法主要是让学生们在案例分析的过程中找到积极参与的乐趣，通过阅读查询大量相关信息也可以让学生更为全面的了解金融行业相关风险管理知识，让学生从被动的“要我学”转变成主动的“我要学”。“参与式”教学是一种由学生主动参与教学活动和教学过程的教学方式，其特点是改变教师一言堂的教学形式和学生被动学习的教学定位[3]。三人行必有我师的思想也可以积极运用到教学过程中来，教学最重要是需要学生的自主“学”，而学生最大的优势在于他们能多方位的发现新信息化时代里的新知识。因此，互学型的参与式教学会使学生更有信心参与学习并为以后深入的研究学习打下基础。在改变现有教学方式的同时，也应当多借鉴国外大学经验及教学理念，如CDio理念也可以积极应用于金融风险管理教学方式之中。CDio教学思想起源于美国麻省理工和瑞士皇家工学院从2000年开始研究的新型教学理念。CDio主要代表构思（Conceive）、设计（Design）、实现（implement）和运作（operate），主要是提倡以培养学生能力为核心、以实践为载体的新型教育理念[4]。虽然CDio教学理念多适用于工科专业，但金融工程专业也是具有理论与实践结合的潜在热门专业，因此，应该将此观念应用于金融风险管理课程教学中去，培养学生更深层次的创新能力、个人能力以及与社会协调的能力。
（二）加强实践教学
金融风险管理是一门与实际联系紧密的学科。金融风险分为系统性风险和非系统性风险。从马科维茨投资理论可以知道获得高额收益回报就必须承担一定风险，而这些风险都是无法通过分散化方式进行消除。所以必须认清风险以合理方法有效管理风险。金融风险管理的思想都是以量化风险的数理方式来进行管理，因此除了理论教学之外，也要加强实践教学。比如精选金融风险建模相关教材便可以让学生正在接触到风险管理的实际工作中去。通过实践上机课程让学生们使用excel、VBa等软件学会量化信用风险的工具；通过股票、期货风模拟交易让学生了解股票市场以及其面临的金融风险。通过一些实训操作可以提高学生动手能力，也为毕业后从事金融相关联专业打下前期基础。
（三）课堂外学习
信息技术的发展也丰富了传统教学方式，为学生提供了多渠道学习机会。金融风险管理属于交叉学科，其中内容与金融学、投资学及期权期货及其他衍生品等学科内容有重复部分。应鼓励学生利用网络平台接触相关的网络公开课、慕课及微课等各种课外学习方式更全面的掌握金融风险管理相关知识。学校也可以多组织专家或者相关从业人员的主题讲座，让学生们能从实际出发了解学科，做到有的放矢的学习。除此之外，也可以在每学期组织研讨会，找出与金融风险管理贴近的主题，让学生们自主讨论并从中拓展知识面。通过这些方式，让学生产生兴趣并且能培养学生的研究能力。
（四）丰富考评方式
在掌握基本知识的学习后，也需要用有效的方式检验学生掌握程度，通过考评也能及时为老师提供依据，可以提高教学效果。但单从几次考试不能完全体现学生的学习效果，所以必须丰富考察形式。考评形式应多样化，比如可以通过案例分析、讨论课发言、期末考试、实验报告等多种形式多方位考察学生。这样便可以从基础知识到分析能力等各个方面综合评价学生，也可以培养和锻炼学生的能力，达到人才培养目标。
三、结束语
教学改革是一个任重而道远的过程。本文从理论教学、实践教学、课堂外教学以及考评方式四个方面改善现有的教学模式，从理念到实际仍需要经历推行磨合。总之，我们应该突破传统，在各个方面完善金融风险教学，提高教学质量，使学生不但掌握了理论知识，也提升了实践能力，培养出符合时代需求发展的金融风险管理人才。
参考文献：
[1]李艳锦.《金融风险管理》课程教改初探[J].市场周刊，2014(5):150-151.
管理学和金融学篇9
关键词:金融工程;风险管理;对策
金融工程学是20世纪80年代末到90年代初期飞速发展的一门新型学科，它包含了金融、数学、工程学、统计等学科［1］。金融工程的核心在于对新型金融产品或者业务的开发设计，其本质在于提高效率。
一、金融工程的特点
从以往对金融工程的运用中可以看出，金融工程就是一切金融活动的工程化，而工程化是指结合其它学科的内容来处理特殊问题的规范化过程。金融工程的主要特点就是工程化，是根据无套利均衡理论进行思考，并且在结合了社会发展的需要而形成的一种组合复制技术。金融工程最主要的功能就是回避各类金融风险，从中寻找获取利益的机会，加强在市场中的竞争力［2］。金融工程作为现代管理金融风险的主要手段，其中本身比较明显的一个特点就是:数理化，因为在金融工程的使用中涉及到许多复杂、深奥的数理知识，需要人们掌握数理化的相关知识以及各种处理方法才能够有效的运用，所以，数理化是金融工程较为明显的一个特点，目前，对于数理知识的掌握和运用已经成为衡量金融工程的标志。
二、金融工程和传统风险管理方法比较之下的优点
在金融工程学没有具体形成以前，人们主要运用三种手段对风险进行管理，分别是资产负债管理、保险、证券投资组合［3］。这三种手段在风险管理中都存在着一定的弊端。把这三种管理手段和金融工程相互比较，能够发现金融工程在管理过程中有以下几个优点:
1、准确性和及时性
市场中基本工具的变化影响着金融产品的价格，而金融工程就是以基本工具为手段滋生而来，变化的趋势存在着微妙的规律，金融工程的性质能够让期货交易在逆向相等的操纵下发现金融风险，并且能够在交易过程中准确的防御风险。另外，流动形成的市场能够及时的根据市场价格做出相应的反应，有效的解决了风险管理中的时间滞后现象。
2、提高了金融市场的交易效率
目前，在市场中主要应用的金融基本工具有:现金、商业票据、债券、股票等，把金融工程的基本工具和金融风险的远期、期货、互换进行结合，形成了现代金融工程所应用的基本工具箱。通过各种各样的组合，形成了巨量大金融创新产品，扩展了投资者的投资角度、投资类型，也给投资者带来了合理的投资组合机会，能够有效的把风险控制在最小。还因为金融市场中拥有“套利”机会，投资者根据金融创新就能够获取没有风险的利润，在这种情况下，金融市场上的商品如果受到其他因素的影响而失去了价格平衡，使用套利这种方法短时间内就能使产品的价格恢复平衡。
3、合理的避开了系统性风险带来的损失
近年来，发生的一系列系统性风险事件，比如:墨西哥金融危机、东南亚金融危机等都说明了，传统的控制风险方法已经不能满足于现状，必须要开发出新的方法来对金融风险进行有效的控制［4］。从控制风险的思路出发，目前主要有两种控制风险的思路，一种是把指投资者在选择投资项目时，把自己分别投资在几个或者多个项目中，当金融风险产生时，对投资者带来的损失是非常小的，证券投资组合就是这种思路的主要表现，在面对非系统性风险时，这种方法能够较好的减少非系统性风险为投资者带来的损失，但是，当面对系统性风险时，使用这种方法能够收到的成果几乎微乎其微;另一种是把风险转移给有能力承担或者愿意承担风险的投资者，风险越大意味了利益越大，投资者不能承担的系统性风险，可以转移给其他投资者进行处理。金融工程就是属于这种方法，运用分散风险、转移风险以及合理的控制风险等形式，能够让投资者合理的避开系统性风险带来的损失，当前，金融工程已经变成现代金融市场风险管理中最主要运用的方法。
三、金融工程在风险管理中的实际应用
金融风险管理是指营利性组织和非营利性组织衡量和控制风险及回报之间的所得所失，金融风险主要包括价格风险、信用风险、投资风险、流动性风险、风险、行业风险、数量风险、法律法规或政策风险、人事变化风险、自然灾害或突然事件等风险，而把金融工程运用到这些风险中都能起到不错的效果，以下针对风险管理中主要存在的几种风险进行分析。
1、金融工程在投资风险中的应用
根据相关资料得知，投资者如果在全球各个国家的股票市场进行分散化投资，能够有效的扩展股票投资组合的范围，从而为投资者带来更多的利益。在20世纪80年代，许多西方发达国家的投资机构或投资者都使用这种方式进行投资，其中美国、英国、法国、德国这几个国家较为突出［5］。但是，部分国家的投资机构和投资者因为外汇制度的约束以及对流动资产的管理，不能把过多的资金投入其他国家的股票市场中进行操作。而金融工程的产生，全球各个国家的投资者都能够运用金融工程所制造的国际股票收益相互交换这种金融商品，就能有效的解决掉这个问题，从而满足了全球投资者的需求。
2、金融工程在风险中的应用
风险是指企业所有者把企业控制权转交他人进行，而所有者则成为企业的股东参与到企业利益的分红中，目前，部分企业管理者在企业的发展过程中，没有把股东利益最大化放在企业优先发展的位置上，没有考虑到股东的感受，甚至有的企业管理者往往会为了自身的利益或者在任职期间的权益而牺牲了企业长久的发展［6］。在这一现状下，企业股东可以通过金融工程来收购本企业，在股东所占的股权成为企业中超过了法律规定的比例时，就会成为企业的管理者或者可以对企业进行重组。
3、金融工程在数量风险中的应用
数量风险是指市场对某一产品的生产量、销售量以及交易数量不确定，这种不确定性也许会来自企业的生产方面，也有可能会来自社会对产品的需求方面。在以往主要是根据调整企业的生产过程来控制数量风险，但是，这种调整方法所产生的费用相对较多。在金融工程实现以后，根据数量风险的特征，金融工程制造了两种新型产品，分别是产品期权和宏观衍生的金融产品，企业可以分析宏观衍生的金融产品交易，从而分散和避开数量风险带来的损失。
四、促进金融工程在我国风险管理中发展的对策
金融工程是根据社会需求而衍生的产物，顺应了时展的潮流［7］。首先，我们应该正确的认识到金融工程在风险管理中的作用和价值，明确金融工程在我国风险管理发展的地位;其次，针对我国金融工程发展较晚、缺少专业性人才的现象，在对金融工程的运用和研究中，缺少相关理论知识和实践经验，政府应该聘请一批金融工程专业能力较高的人才来我国授教，在学校开设金融工程相关联的学科。同时，还需要加强对企业金融风险管理人员的培训，让工作人员能够对金融工程有着全面的了解，通过培训提高工作人员对金融工程的相关运用。最后，对我国目前的经济体系和金融系统进行改善，要充分的认识到制度和业务在风险管理中的作用，还需要把金融工程的发展现状和我国金融机构的需求以及存在的风险有效的结合起来，合理的制定出适合我国发展的金融工程方案。从事实的角度而言，金融工程本身作为风险管理技术，其只能通过金融工具的组合使用来对风险进行分散，从而以此来促使风险明确化发展。但是其本身很难真正成为减少乃至降低风险的有效途径，因此对于金融工程的风险管理必须要理性认识，要在微观角度促使经济主体更全面，而在宏观方面由于市场投机力量的攀升，直接提高了系统风险的概率。所以，要想真正做好风险管理，就必须要采取科学化的方法及技术，同时也需充分结合风险管理实践来将二者进行有效融合。另外，对于经济体系和金融体系来说，金融工程的发展必须要不断的对其经济主体系统的内部风险控制主体加以完善，并联合政府实施内外同步监管，这样才能真正促使主体所承受的风险获得全面监控和管控。
五、结语
综上所述，金融工程是一门全新型的学科，它打破了传统的风险管理手段，是根据社会需要而衍生的产物，作为一种新型衍生的学科，表现出了传统风险管理所不具备的准确性和及时性;提高了金融市场的交易效率;合理的避开了系统性风险带来的损失。根据金融工程的价值和作用来看，势必在未来的金融风险管理中起着更重要的作用，我国应该把金融工程作为一项长期性发展的对象，从多个角度促进我国金融风险管理的形成，从而进一步加强我国的国力。(作者单位:厦门大学)
参考文献:
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［3］李婕．金融工程在供应链风险管理中的应用分析［J］．生产力研究，2008(04):32－33+37．
［4］左相国，张伟．金融工程在供应链风险管理中的应用［J］．商场现代化，2010(09):138－139．
［5］沈沛龙，崔婕．金融工程学科发展和创新型人才的培养———2010年中国金融工程学年会暨金融工程与风险管理论坛综述［J］．山西财经大学学报(高等教育版)，2010(04):16－19．
［6］于天宇．金融工程在企业风险管理中的应用发展实践［J］．中国外资，2011(24):116．
管理学和金融学篇10
关键词:负外部性效应;公共产品;柠檬问题;政府失灵
中图分类号:F83文献标识码:a
一、金融监管的理论基础
金融监管的理论基础是金融市场的不完全性,金融市场的失灵会导致金融和经济体系的混乱,危害国家乃至世界经济的发展,这就有必要要求政府对金融机构和市场体系进行外部监管。
(一)金融体系的负外部性效应。金融体系的负外部性效应是指金融机构的破产倒闭及其连锁反应将通过货币信用紧缩而破坏经济增长的基础。金融机构在中介过程存在风险与收益的外部性,存在监督、选择信贷的外部性,存在金融混乱的外部性,尤其是银行业作为一个特殊行业,其破产的社会成本明显高于银行自身的成本。按照福利经济学的观点,外部性可以通过“庇古税”来进行补偿,但是金融活动巨大的杠杆效应――个别金融机构的利益与整个社会的利益之间严重的不对称性使这种办法显得苍白无力。另外,科斯定理从交易成本的角度说明,外部性也无法通过市场机制的自由交换得以消除。因此,需要一种市场以外的力量介入来限制金融体系的负外部性影响。
(二)金融体系的公共产品特性。一个稳定、公平和有效的金融体系带来的利益为社会公众所共同享受,无法排斥某一部分人享受此利益,而且增加一个人享用这种利益也并不影响生产成本。因此,金融体系对整个社会经济具有明显的公共产品特性。
(三)金融机构自由竞争的悖论。金融机构是经营货币的特殊企业,它所提供的产品和服务的特性,决定其不完全适用于一般工商业的自由竞争原则。一方面金融机构规模经济的特点使金融机构的自由竞争很容易发展成为高度的集中垄断,而金融业的高度集中垄断可能造成价格歧视、寻租等有损资源配置效率和消费者利益的不良现象,会降低金融业的服务质量和有效产出,造成社会福利的损失。因此,应该通过监管消除垄断;另一方面自由竞争的结果是优胜劣汰,而金融机构激烈的同业竞争将导致整个金融体系的不稳定,进而危及整个经济体系的稳定。因此,自从自由银行制度崩溃之后,金融监管的一个主要使命就是如何在维持金融体系的效率的同时,保证整个体系的相对稳定和安全。
(四)不确定性、信息不完备和信息不对称。在不确定性研究基础上发展起来的信息经济学表明,信息的不完备和不对称是市场经济不能像古典和新古典经济学所描述的那样完美运转的重要原因之一。如果在金融市场上,信息是完全的,则资金盈余者可以判断潜在的借款人是否值得信任、他们将资金投入运作后是否能产生预期的效益、到期归还本息是否有保障等。但在现实运行中,金融市场的信息不对称形成了存款人与银行、银行与贷款人之间的信息不对称,由此产生了akerlof的“柠檬问题”,即金融市场中的道德风险或逆向选择问题。然而,搜集和处理信息的高昂成本使金融机构又往往难以承受,因此,政府及金融监管当局就有责任采取必要的措施减少金融体系中的信息不完备和信息不对称。
二、金融监管相关理论
(一)20世纪三十年代以前是经济自由主义盛行并占据统治地位的时期,对金融机构经营行为的管制和干预很少。直到1797年,弗朗西斯・巴林爵士在谈到英格兰银行作为“银行的银行”的职能时,首次提出了“最后贷款人”这个概念。因此,20世纪末期人们逐渐意识到需要一个“最后贷款人”以增加货币供给的弹性,而按照这个思想建立起早期的中央银行后,现代意义的金融监管就开始形成。
(二)20世纪三十年代后的金融监管相关理论。三十年代的大危机表明:金融市场具有很强的不完全性,“看不见的手”无所不至的能力只是一种神话。“市场是脆弱的,如果放任自流,就会趋向不公正和低效率,而公共管制正是对社会的公正和需求所做的无代价的、有效的和仁慈的反映”。这一时期金融监管理论主要是顺应了凯恩斯主义经济学对“看不见的手”的自动调节机制的怀疑,为三十年代开始的严格而广泛的政府金融监管提供了有力的注解。
经济学界对“政府失灵”即政府金融管制是否有效进行了讨论。Stiglitz(1971)认为(后经posner(1974)和peltzman(1976)的补充),政府管制并不是为了保护全体公民或者人数众多的社会集团的利益,即并不是公共利益理论所称的要控制市场失灵、控制资金价格、防止各种金融风险的传染,以及为保证金融体系的健康和最优化的资源配置效率等,而是为了某些利益集团的政治收益和经济收益的最大化。
20世纪七十年代,困扰发达国家长达十年之久的“滞胀”宣告了凯恩斯主义宏观经济政策的破产,以新古典宏观经济学和货币主义、供给学派为代表的自由主义理论和思想开始复兴。在金融监管理论方面,金融自由化理论逐渐发展起来。“金融压抑”和“金融深化”理论是金融自由化理论的主要部分,其核心主张是放松对金融机构的过度严格管制,特别是解除对金融机构在利率水平、业务范围和经营的地域选择等方面的种种限制,恢复金融业的竞争,以提高金融业的活力和效率。
三、金融监管组织结构理论
(一)赞成中央银行需要和银行监管机构分离的观点。许多学者认为中央银行在执行货币政策方面与银行监管存在着利益上的冲突,因为一旦银行体系出现问题,中央银行作为监管机构,往往必须要对银行提供援助,而这又会引起货币供应量的增长,这与一个国家保持物价稳定的目标是冲突的。也有学者从利率与银行安全的冲突角度进行了分析,认为中央银行执行扩张的货币政策,通过降低利率来刺激经济增长往往会导致银行体系的利润下降,出现不稳定。Dinoia和DiGiorgio(1999)通过对24个国家1960～1996年的有关数据为样本的研究得出中央银行同时负责银行监管的情况下,一国的通货膨胀率比不负责监管的国家高50%以上的结论。说明了在执行银行监管职能的情况下,货币政策的独立性受到了干扰。根据Lannoo(1999)的观点,中央银行退出监管的发展趋势可以有如下的解释:首先,银行业成为了一个日益复杂的行业,对其界定越来越模糊。随着银行业的发展,银行监管也有了新发展,人们越来越强调行业自律的作用及金融机构内部的风险管理,在这种情况下,需要有一个专门关注于银行内控制度运行状况的机构,更强调微观层面的监控,这与传统上更侧重宏观职能的中央银行有所冲突。
(二)在中央银行内部保留银行监管职能的观点。也有许多学者反对成立单独的银行监管机构。他们认为,由于银行体系存在着系统性风险,这需要中央银行在必要时发挥作用。单个银行的问题由于具有传染性,会引起系统风险。由于在实践中难以将提供流动性与提供实质性的资金支持区分开来,如果中央银行将发挥最后贷款人功能,则不得不在道德风险与系统安全之间做出一个选择。pauli(2000)认为通过管理银行的结算和储备账户,中央银行可以实时监控银行的行为,这是其他监管机构所不能代替的。Louis(1995)认为由于银行危机越来越复杂,所以处理危机的机制越来越复杂,如果将银行监管职能从中央银行分开,可能不利于快速处理危机。也有一些学者认为发展中国家的金融体系相对简单,金融机构业务单一,而且也缺乏必要的监管人才,所以没有必要分离。
实际上,这种争论至今没有一个明确的结论。随着争论的发展,银行监管和金融监管的关系问题也受到了关注,因为这也关系到银行监管是否需要从中央银行分离的问题。
(三)金融统一监管与多边监管的观点。Llewellyn(1996)对各国的金融监管制度进行了介绍和分析,总结出了各国存在着不同的金融监管体制。abrams等人(2000)探讨了金融监管的统一问题,指出执行货币政策的机构与金融监管的机构应该分别设立。他们认为建立统一的金融监管机构,一个可以直接观察到的好处是统一的组织结构能够获得“监管规模经济”。与多边监管机构相比,统一监管不仅可以节约运行成本,而且能够更为有效地发挥金融监管人才的作用;另外,统一监管还能够获得“监管范围经济”,原因是统一监管机构可以以较低的成本为具有不同需要的市场主体提供多种监管服务。
也有学者反对成立统一的金融监管机构。他们认为在不能很好地解决内部各监管部门的职能划分的情况下,统一监管实际上换汤不换药。泰勒(1995)指出人们往往将减少监管冲突、提高监管的合作性作为统一监管的明显好处,殊不知,这一好处却是用监管冲突的内部化换来的。一些经济家还对统一监管机构可能带来权利的过度集中表示了担忧。
四、小结
金融制度在市场经济发展过程中是不断发展变化着的,因此与金融制度发展变化相适应的金融监管制度和金融监管理论也有着历史的传承和发展。目前,理论界对金融监管理论的研究已不再是简单的提倡严格管制或放松管制的问题,而呈现出以更客观的态度对待金融监管,主要表现为:在主张放松管制的同时,承认监管存在的合理性;更加注重金融监管有效性问题的研究;强调金融监管制度结构对金融监管效率的影响;更加重视监管的国际协调问题;强调市场约束作用等。
(作者单位:鄂尔多斯东胜农村商业银行)
主要参考文献:
[1](美)弗雷德里克・米什金.货币金融学.中国人民大学出版社,2005.
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